因?yàn)橥悼础暗着啤?、違規(guī)炒股，某券商副總裁被罰沒(méi)1.35億元。江蘇證監(jiān)局近日披露，對(duì)曾擔(dān)任某證券公司副總裁的陳某濤非法買賣及利用未公開(kāi)信息交易股票行為作出行政處罰，沒(méi)收違法所得4515.05萬(wàn)元，并處以9030.1萬(wàn)元罰款，同時(shí)采取8年及5年兩項(xiàng)證券市場(chǎng)禁入措施。
證券從業(yè)人員違規(guī)炒股是個(gè)老問(wèn)題，此次處罰并非簡(jiǎn)單的一罰了之，監(jiān)管執(zhí)法呈現(xiàn)出精準(zhǔn)性和針對(duì)性。沒(méi)一罰二，剝奪違法所得并施以兩倍罰款，極大提高了違法成本；兩項(xiàng)市場(chǎng)禁入措施，意味著陳某濤在相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間內(nèi)被排除在證券市場(chǎng)之外，失去了繼續(xù)從事相關(guān)業(yè)務(wù)的資格，對(duì)一個(gè)資深金融從業(yè)者而言，代價(jià)不可謂不沉重。經(jīng)濟(jì)罰與資格罰并重，直擊要害，有效防止了違法者換個(gè)馬甲再犯的可能。
作為資本市場(chǎng)的重要參與者，證券從業(yè)人員的專業(yè)素質(zhì)、職業(yè)操守和合規(guī)意識(shí)不僅關(guān)乎個(gè)人名譽(yù)和前途，還關(guān)乎行業(yè)形象和信譽(yù)，更關(guān)系到市場(chǎng)的公平性和透明度。監(jiān)管部門一直對(duì)從業(yè)人員違規(guī)買賣股票零容忍，通過(guò)綜合運(yùn)用經(jīng)濟(jì)處罰、資格限制等手段，從“管行為”逐步升級(jí)到“管生態(tài)”，致力于養(yǎng)成合規(guī)創(chuàng)造價(jià)值、違規(guī)必受懲處的市場(chǎng)氛圍。
一邊是監(jiān)管持續(xù)加碼的高壓態(tài)勢(shì)，一邊是時(shí)有涌現(xiàn)的違規(guī)案例，為何總有人屢踩紅線？既有部分證券公司合規(guī)意識(shí)淡薄，從業(yè)人員敬畏不足，未能抵御利益誘惑，鋌而走險(xiǎn)的原因；也有傳統(tǒng)監(jiān)管手段跟不上市場(chǎng)發(fā)展腳步，導(dǎo)致部分違法行為未能及時(shí)被偵查的原因。單靠事后重罰嚴(yán)打不能從根本上解決問(wèn)題，還得從“為什么他敢”和“為什么他能”這兩個(gè)根子上想辦法。
遏制“為什么他敢”，內(nèi)部約束不可缺少。陳某濤非法買賣股票時(shí)間跨度長(zhǎng)達(dá)10余年，所在證券公司毫無(wú)察覺(jué)著實(shí)有點(diǎn)說(shuō)不過(guò)去，暴露出部分證券公司內(nèi)控管理存有漏洞。有公司將合規(guī)視為成本負(fù)擔(dān)，風(fēng)控制度成為擺設(shè)，從業(yè)人員在利益誘惑的驅(qū)使下，逐漸模糊了底線，心存僥幸，以身試法。證券公司要筑牢內(nèi)部控制的防火墻，完善內(nèi)部監(jiān)測(cè)、自查自糾及問(wèn)責(zé)機(jī)制，在行業(yè)準(zhǔn)入、考核晉升中，把職業(yè)道德放在更重要的位置，在從業(yè)人員的腦子里深深烙下一條鐵律：職業(yè)聲譽(yù)是比任何短期利益都更寶貴的資產(chǎn)，一次失信，處處受限。
治理“為什么他能”，監(jiān)管需要更多智慧。在此案中，陳某濤利用職務(wù)便利，借用信息優(yōu)勢(shì)，獲取32個(gè)證券賬戶的交易信息，并控制8個(gè)證券賬戶進(jìn)行趨同交易，手法隱蔽，錯(cuò)綜復(fù)雜，傳統(tǒng)監(jiān)管手段難以偵查，還需借用“科技+監(jiān)管”的新模式，運(yùn)用大數(shù)據(jù)、人工智能等技術(shù)手段，通過(guò)智能分析系統(tǒng)，挖掘海量的交易信息、賬戶信息、資金流轉(zhuǎn)等，實(shí)現(xiàn)對(duì)異常交易行為早期識(shí)別、精準(zhǔn)監(jiān)控和快速追蹤。當(dāng)隱匿的違規(guī)行為無(wú)所遁形，潛在的蠢蠢欲動(dòng)者自然會(huì)收手。
當(dāng)前，我國(guó)資本市場(chǎng)邁入全面深化改革的關(guān)鍵期，唯有遏制從業(yè)人員的僥幸，立住監(jiān)管的權(quán)威，護(hù)住市場(chǎng)的公平，方能贏得億萬(wàn)投資者的信心與期待，建設(shè)好一個(gè)規(guī)范、透明、開(kāi)放、有活力、有韌性的資本市場(chǎng)。（作者：李華林 來(lái)源：經(jīng)濟(jì)日?qǐng)?bào)）
